金融的本質是信任

公元1500年，一個叫斐波那契的人寫了一本書，書名叫做《計算原理》。書里引入的阿拉伯數字刷新了整個意大利的計算方式，也更新了利潤的計算方式，讓「算錢」這件事變得不再那么遙遠。

威尼斯隨之成為了借貸最先開始的地方。

500年前的“夏洛克”們放貸給威尼斯的商人，并約定在貨船遠航回來后，需要支付一定的利息。這就是借貸最早的原型。

大多數人不知道的是，「借貸」一詞的詞根，來自于拉丁文的「我相信」。

我相信貨幣的流通價值，我相信銀行會給我承諾的利息，我相信借貸人會及時還款，我相信你。

金融的根源是信任。

后來隨著貨幣的生意越來越多，意大利出現了世界上的第一家銀行，威尼斯銀行。而梅第奇家族的崛起讓借貸正式合法化，不再被人唾棄。

此后他們資助了米開朗基羅和伽利略，推動了文藝復興。

如果沒有借貸，威尼斯的海上貿易不可能興起。

如果沒有借貸，就不可能有今天的文化。

但與此同時，需要注意的是，“欺騙”的根源，也是信任。

在基督教的文化中認為，借貸收取利息是一種罪惡。仔細琢磨，很有意思。

互聯網金融，是金融體系中特別的一部分。

互金的初衷很好理解，通過互聯網的數據能力，降低個人信用門檻，讓普通人也可以有機會得到更多資本。

靠在小額貸款平臺借到的15萬，老板娘在老家開了生意不錯的水果店；

靠平臺上借到的10萬，打工5年的小李趕在房價翻倍前買到了房子結婚；

靠分散投資賺來的利潤買到一張更舒服的車票回家；

靠臨時借到的錢交了醫藥費；

這些故事都是真實存在的。

我認為，這是在用技術來消弭天然的貧富差距。

然而，現實總不如想象的那么美好。

某錢寶的“驚天一爆”掀開了龐氏騙局的遮羞布，校園貸的黑暗更是讓人作嘔。從2015年下半年起，那些像雨后春筍般長起來的P2P平臺們又如被收割的春筍般倒了下去。

2015年，停業平臺1200家；2016年，停業平臺1800家；到了2018年中旬，累計停業平臺，4740家。

人們的憤怒源于經濟的損失，更源于信任被辜負。

互金行業從產品到廣告營銷的公信力喪失，對整個行業而言，都是致命一擊。

互金的龍門關

2019年，是互金行業的龍門關。

在2018年6月1日至7月12日的42天內，全國共有108家P2P平臺爆雷。相當于每天曝雷2.6家。這是互聯網金融揮之不去的陰影。

2018年4月，《關于加大通過互聯網開展資產管理業務整治力度及開展驗收工作的通知》推出；隨此通知一同下發的還有《P2P合規檢查問題清單》（包含108條） 發布。

這意味，互聯網金融真的要被納入央行的金融穩定分析框架了。

這也意味著，互金的亂象真的到了要大力整改的程度了。

而與此同時，騰訊，這個承載著上10億用戶的超大流量池，也開始了他在渠道和資源方面的把控。

這其中的邏輯并不難理解。一個行業亂象的產生無外乎內外把控的雙向失靈。有了政策的監管但缺乏營銷渠道的把關，渾水摸魚的平臺依舊有空隙得到快速擴散，對于行業造成的根源性危害甚至更勝從前。

而騰訊以微信、QQ、QQ空間等全民應用為基石，覆蓋中國95%的網民，產品矩陣占據中國網民50%的時間，日均有百億級的曝光，更有豐富的消費者觸點和場景，以及強大的數據能力和技術產品。

這意味著，作為最大的渠道商，他既可以實現高效的營銷，也可以最大程度地“篩查”不正規平臺。

18年，是騰訊廣告近幾年來規則調整頻率最高的一年，也是合作和拒絕掉的合作都在同步提高的一年。

在平臺準入方面，騰訊廣告明確禁止準入學生貸、校園貸；線下小額貸款推廣APP等金融業務和廣告主。

加大系統自動化巡查的巡檢力度，同時加大了違規處罰力度。

正因為有了嚴格的準入把控，據數據統計，騰訊廣告18年較17年查處的違規廣告主數量減少了38%，相應發現的違規廣告數量也明顯減少。

但與此同時，騰訊廣告平臺的營收卻并沒有減少，反而在大幅度增長。

這意味著，互金行業營銷獲客手段逐步規范化，自律要求不斷提高，實際對于那些真正能帶來健康增長的平臺來說并無影響。而那些很多沒有大平臺背景就草草上馬，企圖撈一票就走的互金產品們，將面臨法規和渠道端的雙向限制，岌岌可危。

這更意味著，互金行業的混戰終于要結束，真正要到高手過招的時候了。

2019，必然是難熬的。

上端把控規則，騰訊把控渠道，彌補互金行業現存的漏洞，給與好產品更多精準的渠道曝光。一起推動行業健康發展的同時，也必然導致嚴選下的死亡。

正如天下大勢分久必合，從萌芽到混亂再到格局清晰，是事物生長的必然過程，互金行業也不例外。

想解決從地鐵站到公司這最后兩公里出行的困難，于是有了摩拜；

想讓租不起寫字樓的創業者們也有體面辦公空間，于是有了共創空間；

想讓普通人也能輕松借到錢以解燃眉之急，于是有了互聯網金融。

從一個優秀的點子，到第一個產品帶來巨大利益，打開新市場，到市場的爆炸式增長；再到各種龍蛇混雜，帶來負面影響，有損行業公信力；最終形成行業規則，逐步正規，浮現巨頭，這是每一個行業發展的必經之路。

在這個時刻，唯一能讓自己活下去的機會，就是跟上行業逐步正規、嚴格、健康發展的浪潮。

是對自己負責，也是對行業負責。

敬畏心，是行業最重的良心

 “金融是個專業度非常高的領域，騰訊對此有一顆非常敬畏的心?！彬v訊公司總裁劉熾平曾這樣說。

互聯網金融是一個龐大復雜且十分敏感的生態。

在這里，有足以令人發瘋的財富；

在這里，有高高的信息壁壘；

在這里，牽一發動全身；

在這里，行業的監管永遠不會是完美的。

而若當一個人的心里沒有了對人，對規則，對商業的敬畏，那么帶來的危害將大到令人戰栗，墮落將沒有盡頭。

人無畏懼，則無規矩。

渾水已經在平息了。去做正確的事而不是輕松的事，選擇有正確價值觀的營銷合作伙伴，也讓自己值得被選擇。

騰訊的敬畏心，就是這個行業最重的良心。

??作者簡介：沈帥波，進擊波財經主理人，湃動傳媒CEO，著有商業暢銷書《迭代》，旗下粉絲矩陣1000萬。